贫困县4000万项目，经过五次转包，仅剩10万，导演还被拖欠4.5万
央行数据显示，截至2026年二季度末，全国信用卡和借贷合一卡存量共计6.77亿张，较一季度减少1000万张，较年初减少近2000万张。这一缩量规模在行业历史上处于较高水平，标志着信用卡行业正在经历一场深度的存量出清。
从上市银行中报披露的数据来看，存量变化呈现明显分化。国有大行中，工商银行半年内信用卡发卡量从2025年末的1.45亿张降至1.43亿张，减少约200万张；信用卡透支余额从5774.05亿元降至5971.57亿元——尽管发卡量下降，透支余额却有所上升，显示单卡活跃度与生息资产占比可能存在结构性调整。平安银行截至6月末信用卡流通户数为4285.21万户，较年初的4369.31万户减少84.1万户。
部分银行则实现小幅逆势增长。邮储银行上半年信用卡结存卡达3784.28万张，较年初增加约3万张；中国银行、招商银行同样录得小幅正增长。这一分化表明，信用卡市场的收缩并非均匀分布，客群结构与经营策略的差异正成为决定存量走向的关键变量。
苏商银行特约研究员薛洪言指出，来自同类产品的替代效应正对信用卡形成正面冲击。花呗、白条等互联网信用支付工具已深度嵌入电商、本地生活、出行等高频消费场景，其便捷性和场景绑定能力使大量年轻用户主动降低信用卡使用频次。部分银行信用卡产品同质化严重、权益设计缺乏竞争力，在用户留存上陷入被动。
上海金融与发展实验室副主任董希淼分析认为，发卡总量的持续下滑表明，中国信用卡行业已明确告别高速增长的红利期，步入以提质增效为核心的存量竞争阶段。2022年行业高峰期时，部分银行睡眠卡占比曾高达30%，不仅造成资源浪费，也埋下风险隐患。当前缩量可视为行业主动去杠杆、清理低效资产的过程。
风险端压力同样不容忽视。据公开信息，近年来信用卡逾期半年未偿信贷总额及占比呈攀升趋势，部分群体存在“以卡养卡”“以贷养贷”现象，个人消费信贷领域的“共债”风险有所抬头。在此背景下，监管与银行端对多头授信、过度授信的管控持续趋严，也成为驱动发卡量下降的隐性推手。
从产业传导逻辑看，信用卡缩量的直接承压方是银行零售业务。发卡收入、分期手续费、年费及商户回佣等传统收入项面临收缩压力，倒逼银行加速从“卡量考核”转向“活跃率考核”与“户均收入考核”。已披露中报的银行中，部分机构信用卡业务收入虽受存量下降影响，但生息资产收益率和风险调整后收益指标有所改善，反映出经营重心正在发生实质性转移。
行业未来走向取决于两个关键变量：一是互联网信用支付工具的监管环境是否趋于对称，二是银行能否在权益差异化、场景生态构建和全生命周期风控上形成实质性突破。从当前数据看，信用卡总量的底部尚未明确企稳，但结构调整已进入深水区，优胜劣汰的市场机制正在加速显现。
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